Сколько можно тратить с капитала
Капитал накоплен или почти накоплен — и главный вопрос меняется: сколько с него можно снимать в месяц, чтобы не проесть раньше времени? Проверяем на 2 000 сценариях будущего, собранных из реальной истории выбранного решения. Классика жанра — «правило 4%»; здесь вы можете проверить его на своих цифрах.
База сценариев — реальная история выбранного решения. Состав меняется — меняется и ответ.
Сумма, которую планируете забирать с капитала каждый месяц.
30 лет — классический горизонт пенсионного планирования; 40 — для раннего выхода.
Ваш план: 40 000 $/мес на 30 лет
План выглядит устойчивым: в 9 из 10 сценариев капитал доживает до конца горизонта. Это не гарантия — будущее может быть хуже любого исторического месяца, — но запас прочности хороший.
Безопасная норма для «Спокойная рента»
Сколько можно снимать с 10 млн $ при горизонте 30 лет — по норме изъятий (доля капитала в год):
| Норма, % годовых | Снятие в месяц | Хватает капитала |
|---|---|---|
| 2% | 16 667 $ | 100% |
| 3% | 25 000 $ | 100% |
| 4% | 33 333 $ | 100% |
| 5% | 41 667 $ | 94% |
| 6% | 50 000 $ | 63% |
| 7% | 58 333 $ | 15% |
| 8% | 66 667 $ | 1% |
| 10% | 83 333 $ | 0% |
Безопасный ориентир: 5% годовых — это 41 667 $/мес — капитала хватает в 94% сценариев. Классическое «правило 4%» на истории этого решения работает.
Куда дальше
Метод: бутстрэп помесячных доходностей выбранного решения (май 2007 — окт 2026), 2 000 сценариев. Цифры номинальные — без поправки на инфляцию: реальная покупательная способность снятий со временем снижается. Налоги и комиссии не учтены. Симуляция — не обещание: будущее может отличаться от любого исторического сценария. Материал не является инвестиционной рекомендацией.